新规首次！这两家券商获反馈意见

券商北交所做市资格申请迎来新进展。

4月12日，证监会对财信证券、首创证券（601136）申请北交所做市资格反馈了意见。据悉，这是去年9月《证券公司北京证券交易所股票做市交易业务特别规定》（下称《新规》）发布以来，证监会首次对这类申请反馈意见。反馈意见主要集中在做市业务的隔离情况、做市标的选择标准、拟做市规模、人员配备情况等。

《新规》下调了北交所做市资格的门槛，除上述2家外，还有多家券商已经或准备申请这一资格。目前，北交所做市商一共16家。

说明做市标的选择标准

证监会对财信证券申请北交所做市资格反馈了7条意见。

根据申请材料，财信证券深圳分公司履行条线合规及风险管理职能，对做市业务进行独立监控。深圳分公司的相关职责与总公司风险管理部在做市业务方面的职责划分似不清晰，存在交叉重叠。证监会表示，请财信证券说明由深圳分公司承担公司北交所做市业务合规和风险管理职能的考虑和可行性，厘清深圳分公司与风险管理部的职责边界。此外请说明深圳分公司的业务范围、成长企业投资部的办公地址以及公司总裁同时分管上市证券做市业务与深圳分公司是否存在利益冲突，是否符合业务隔离要求。

证监会称，根据财信证券做市业务实施方案，“投资岗筛选做市项目并进行立项，项目通过投资决策程序后，方可根据决议的方案实施参与”。请具体说明做市标的的选择标准并在相关制度中补充。

根据财信证券材料，公司建立了“董事会-公司总裁办公会-自营投资决策委员会-做市业务内核小组”的四级决策架构，证监会要求补充自营投资决策委员会和做市业务内核小组的人员构成。

根据财信证券材料，“公司北交所上市股票做市业务实行分级授权制，公司总裁办公会对自营业务投资决策委员进行授权，自营业务投资决策委员会对做市业务内核小组进行授权，做市业务内核小组对成投部负责人进行授权（若需）”，证监会要求补充说明分级授权的具体内容。

申请材料对公司异常交易监控措施的描述比较原则。请公司进一步完善异常交易监控机制的内容，包括不限于制定完善成交金额占比控制、反向交易金额占比和撤单占比监控、委托价格限制、股价异常波动处理等措施。

补充说明拟做市规模

证监会对首创证券申请北交所做市资格反馈了4条意见。

根据公司材料，“公司设有从事北交所股票做市交易业务团队，团队内设置北交所股票做市交易业务专岗”，但《首创证券股份有限公司北京证券交易所股票做市交易业务实施方案》显示做市交易岗(主岗)，目前负责新三板做市交易。请进一步说明做市业务部各岗位职责内容、从事北交所股票做市交易业务团队人员是否均为北交所做市业务专岗。

证监会要求补充提供拟开展北交所做市业务规模，以及2023年度新三板做市业务情况。请在公司和首创集团2023年度审计工作完成后，及时补充经审计的财务报告。

根据申请材料，本次新增证券业务范围依据公司章程的规定不属于公司股东大会的法定职权，须履行董事会决策程序，请提供《首创证券股份有限公司章程》关于上述决策权限条款的说明。

多家券商的申请在路上

财信证券、首创证券的申请已经获得了反馈意见，在众多排队申请的券商中已经进度领先。除了这2家券商外，开源证券、广发证券、国元证券等也已经向证监会提交了申请材料，尚待反馈意见。

此外，还有多家券商表示即将申请。3月底，西南证券董事会审议通过了《关于申请开展北京证券交易所股票做市交易业务的议案》。同意公司申请北京证券交易所股票做市交易业务资格，并在取得监管部门核准后，依据相关法律法规及业务规则开展北京证券交易所股票做市交易业务；同意授权公司经理层根据监管要求办理北京证券交易所股票做市交易业务资格申请、备案等相关手续。

同在3月底，西部证券（002673）董事会也审议通过了《公司申请上市证券做市交易业务资格并开展交易所股票做市交易业务的提案》。同意公司开展北京证券交易所股票做市业务，并授权公司经营管理层根据业务发展需要、风险承受能力、市场情况等相关因素，在股东大会及董事会授权范围内审慎决定具体业务所投入的自有资金额度及规模。